औसत - निवेश-पर - शेयर - विकल्प

औसत रिटर्न। औसत रिटर्न क्या है। औसत रिटर्न एक अवधि के दौरान उत्पन्न रिटर्न की एक श्रृंखला का सरल गणितीय औसत है। एक औसत रिटर्न की गणना उसी तरह की जाती है जैसे किसी भी संख्या के किसी भी सेट के लिए एक औसत औसत गणना की जाती है एक एकल राशि, और उसके बाद सेट में संख्याओं की गिनती से विभाजित किया जाता है कई रिटर्न उपायों में से दो सबसे अधिक लोकप्रिय हैं, परिसंपत्तियों ROA पर वापस लौट आते हैं और इक्विटी आरओई पर वापस लौट आते हैं। नीचे औसत रिटर्न लौटते हैं। औसत रिटर्न का एक उदाहरण उदाहरण के लिए साधारण गणितीय औसत है, मान लीजिए कि निवेश पांच साल के पांच वर्षों के दौरान पांच, पांच साल की अवधि के लिए औसत रिटर्न की गणना करने के लिए पांच पूर्ण वर्षों की अवधि में निम्नलिखित वार्षिक रिटर्न देता है, पांच वार्षिक रिटर्न को एक साथ जोड़ दिया जाता है और फिर 5 से विभाजित किया जाता है। यह एक वार्षिक औसत रिटर्न का उत्पादन करता है। व्यापार में, रिटर्न की गणना करने के तीन मुख्य उपाय हैं एक तरीका सरल विकास सूत्र के साथ है, जहां पर इन पर वापसी वेश्या विकास का एक कार्य है दो अन्य वापसी के उपाय, आरओए और आरओई, विकास के बजाय प्रदर्शन पर ध्यान केंद्रित करते हैं। विकास से वापसी। सरल विकास दर पिछले और वर्तमान मूल्यों का एक कार्य है इसे पिछले मूल्य से घटाकर गणना की जाती है। वर्तमान मूल्य और फिर पिछले मूल्य से विभाजित है सूत्र वर्तमान है - पिछले विगत। उदाहरण के लिए, यदि आप किसी कंपनी में 10,000 निवेश करते हैं और 50 से 100 तक स्टॉक की कीमत बढ़ जाती है तो रिटर्न की गणना 100 और 50 के बीच के अंतर से की जा सकती है और फिर 50 से भाग लेना जवाब 100 है, जिसका मतलब है कि अब आपके पास 20,000 है। एवरेज रिटर्न ऑन एसेट्स और इक्विटी पर रिटर्न। आरएए, जो औसत परिसंपत्तियों पर रिटर्न और निवेश आरओआई पर वापसी के रूप में भी संदर्भित है, यह लाभ मार्जिन और परिसंपत्ति कारोबार परिसंपत्तियों पर वापसी की दर दोनों एक लाभप्रदता और दक्षता उपाय है, औसत कुल परिसंपत्तियों द्वारा शुद्ध आय को विभाजित करके ROA की गणना की जाती है उदाहरण के लिए, कंपनी ए की शुद्ध आय 10 लाख से बढ़कर 2 मिलियन हो जाती है, जबकि संपत्ति 10 मिलियन से 100 मिलियन तक बढ़ोतरी बुनियादी विकास सूत्र का उपयोग हम जानते हैं कि शुद्ध आय 100 से बढ़ी है, जबकि संपत्ति 1000 से बढ़ी है, यह बहुत अच्छा लग सकता है, लेकिन संपत्ति पर वापसी केवल 3 है। 6. एनईई को शेयरधारकों द्वारा शुद्ध आय को विभाजित करके गणना की जाती है इक्विटी यह परिसंपत्ति दक्षता और उस डिग्री को दर्शाती है जिसके लिए कंपनी संपत्ति का भुगतान करने के लिए कर्ज का उपयोग कर रही है उदाहरण के लिए, अगर कंपनी ए के स्टॉकहोल्डर इक्विटी 1 मिलियन एक वर्ष और 10 मिलियन अगले है, इसका मतलब है कि आरओई की गणना 2 मिलियन 1 मिलियन और 10 मिलियन का औसत, या 5 5 जवाब है 36. औसत बाजार रिटर्न। औसत रिटर्न की अवधि के दौरान उत्पन्न रिटर्न की एक श्रृंखला का सरल गणितीय औसत है औसत वापसी उसी तरह की गणना की जाती है एक साधारण औसत संख्याओं के किसी सेट के लिए गणना की जाती है, संख्या एक साथ एक योग में जोड़ दी जाती है, और उसके बाद सेट में संख्याओं की गिनती से विभाजित किया जाता है उदाहरण के लिए, मान लीजिए एक निवेश ने पेरियो पर निम्नलिखित वार्षिक रिटर्न वापस कर दिए थे पांच पूर्ण वर्षों में 10, 15, 10, 0 और 5 में इस पांच साल की अवधि में निवेश के लिए औसत रिटर्न की गणना करने के लिए, पांच वार्षिक रिटर्न एक साथ जोड़ दिए जाएंगे और फिर पांच से विभाजित होगा यह 8 की वार्षिक औसत रिटर्न बाजार को हरा करने की कोशिश करने की बजाय औसत लाभ की मांग एक व्यापक रूप से अनुशंसित निवेश की रणनीति है। हम यह समझाएंगे कि यह बाद के खंड में क्यों है, कैपिटल मार्केट की क्षमता अब के लिए, मान लें कि आप इस सलाह का पालन करना चाहते हैं और औसत रिटर्न प्राप्त करना चाहते हैं। क्या आप ऐसा करते हैं। सबसे पहले, आपको यह तय करना होगा कि आप किस औसत को हासिल करने की कोशिश कर रहे हैं, ऐसा करने के लिए आपको एक इंडेक्स - सिक्योरिटीज का एक काल्पनिक पोर्टफोलियो ढूंढने की जरूरत है - जो उस बाजार के हिस्से की नकल करता है जिसे आप निवेश कर रहे हैं यदि आप फिर से निवेश कर रहे हैं पूरे एसपी 500 में, एक एसपी 500 इंडेक्स आपको बताएगा कि किस अवधि में बाजार के उस खंड ने प्रदर्शन किया है। 3 जुलाई, 1884 को डॉव जोन्स कंपनी ने अपनी पहली स्टॉक औसत सूचकांक 1882 में चार्ल्स डॉव, एडवर्ड जोन्स और चार्ल्स बी दवे जोन्स कंपनी का जनादेश हर रोज़ निवेशक के लिए आसान समझने वाली स्टॉक औसत प्रदान करना था 1884 में पहले सूचकांक के साथ, डो जोन्स ने आज प्रसिद्ध डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल एवरेज डीएनएआई (सामान्यतः द डो के रूप में जाना जाता है) को प्रकाशित किया, 18 9 6 में डो में संयुक्त राज्य अमेरिका के 30 सबसे महत्वपूर्ण शेयर होते हैं और डीओआईए के साथ आधुनिक डॉव के बारे में और जानने के लिए डीजेआईए में वाल स्ट्रीट रीड टी ही टी ऑप्शन पोझिशन धारकों के सबसे व्यापक रूप से इस्तेमाल किए जाने वाले इंडेक्सस में से एक है। , स्टैंडर्ड पुअर एस 500 विश्व के सबसे प्रसिद्ध ज्ञात इंडेक्स में से एक है, और शेयर बाजार के लिए सबसे अधिक इस्तेमाल किया जाने वाला बेंचमार्क है। अन्य प्रमुख इंडेक्स में डीजे विल्शायर 5000 कुल स्टॉक मार्केट, एमएससीआई ईएएफई विदेशी स्टॉक शामिल हैं और बार्कलेज यूएस कुल बॉन्ड इंडेक्स का कुल बॉण्ड मार्केट। तकनीकी तौर पर, आप वास्तव में किसी इंडेक्स में निवेश कर सकते हैं, लेकिन इंडेक्स म्यूचुअल फंड और इंडेक्स के आधार पर एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड्स ने व्यापक बाज़ार खंडों का प्रतिनिधित्व करने वाली या प्रतिभूतियों में निवेश करना संभव बना दिया है। वह कुल बाजार। औसत रिटर्न बहुत मोटे तौर पर या अधिक संकीर्ण परिभाषित किया जा सकता है एसपी 500 के लिए औसत रिटर्न टेक्नोलॉजी शेयरों के लिए औसत रिटर्न से भिन्न होगा इसी तरह, कुल बॉन्ड बाजार के लिए औसत रिटर्न अमेरिकी ट्रेजरी नोट्स पर औसत रिटर्न से भिन्न होगा विचाराधीन समय अवधि भी औसत रिटर्न को प्रभावित करता है उदाहरण के लिए, स्टॉक 1 9 28 से 2010 तक 11 31 के औसत पर लौट चुका है, लेकिन 2001 से 2010 तक यह औसत 3 54 रहा। इंडेक्स निवेश निष्क्रिय निवेश का एक रूप है जिसका उद्देश्य एक अंतर्निहित बाजार सूचकांक के रूप में एक ही दर की वापसी, चाहे कितना कम या कितना अधिक लौट आए निवेशक जो इंडेक्स निवेश का इस्तेमाल करते हैं, वे एक विशेष सूचकांक - आमतौर पर एक इक्विटी या निश्चित आय इंडेक्स - के शेयरों की खरीद करके इंडेक्स फंड या एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड जैसे निवेश वाहन, जो इन इंडेक्सस के प्रदर्शन पर बारीकी से नज़र रखता है। इंडेक्स निवेशकों के सक्रिय निवेश प्रबंधन को बचाना वे मानते हैं कि व्यापार की कीमतों और करों को ध्यान में रखते हुए बाजार को हरा जाना असंभव है। इंडेक्स इंडेक्स अपेक्षाकृत निष्क्रिय है, इंडेक्स फंड में आमतौर पर कम प्रबंधन फीस और सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों की तुलना में खर्च होता है निचले व्यापारिक गतिविधि से अधिक अनुकूल कराधान भी हो सकता है सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों की तुलना में इंडेक्स फंड के लिए। यह विश्वास करना मुश्किल है कि इंडेक्स स्टॉक एक्सचेंजों के आधे से भी कम समय के लिए हैं। इस खंड में हम इन निवेश वाहनों के इतिहास को देखेंगे। यह लोगों के लिए असामान्य नहीं है बाजार के बारे में बात करें जैसे कि शब्द के लिए एक सामान्य अर्थ होता है लेकिन वास्तविकता में, बाजार के विभिन्न क्षेत्रों के कई अनुक्रमित हमेशा आगे बढ़ते हैं यदि वे करते हैं, तो कई अनुक्रमित होने का कोई कारण नहीं होगा इंडेक्स कैसे बनाए जाते हैं और कैसे वे भिन्न हैं, इस बारे में स्पष्ट समझ, आप बाजार में दैनिक आंदोलनों की भावना बनाने के लिए अपने रास्ते पर होंगे। ऐन मार्केट अनुक्रमित ताकि अगली बार जब आप किसी को बाजार में देखेंगे, तो आपको उनका क्या मतलब होगा इसका एक बेहतर विचार होगा। डॉव यदि आप किसी निवेशक से पूछते हैं कि बाजार कैसे कर रहा है, तो आपको जवाब मिल सकता है। डॉव दॉ जोन्स इंडस्ट्रियल एवरेज डीजेआईए दुनिया में सबसे पुराना, सबसे प्रसिद्ध और सबसे अक्सर इस्तेमाल किए जाने वाले इंडेक्सस में से एक है इसमें दुनिया के 30 सबसे बड़े और सबसे प्रभावशाली कंपनियों के शेयर शामिल हैं डीजेआईए को कीमत - Weig hted index यह मूल रूप से सूचकांक में प्रत्येक कंपनी के शेयरों की प्रति शेयर की कीमत को जोड़कर और कंपनियों की संख्या से इस राशि को विभाजित करके गणना की थी - यही कारण है कि इसे औसत रूप से दुर्भाग्य से बुलाया गया है, अब यह आसान नहीं है गणना करने के लिए वर्षों से, स्टॉक स्पिन-नापसंदों को विभाजित करता है और अन्य घटनाओं ने विभाजक में बदलाव के परिणामस्वरूप इसे 0 से भी कम संख्या में कम कर दिया है। डीजेआईए पूरे अमेरिकी शेयर बाजार के मूल्य के एक चौथाई हिस्से का प्रतिनिधित्व करता है, लेकिन एक डॉव में प्रतिशत परिवर्तन int नहीं होना चाहिए एक निश्चित संकेत के रूप में अनुमान लगाया गया है कि पूरे बाजार में उसी प्रतिशत की गिरावट आई है यह डॉव की कीमत-भारित फ़ंक्शन की वजह से है। बुनियादी समस्या यह है कि सूचकांक में 120 शेयर की कीमत में 1 परिवर्तन का एक ही प्रभाव होगा डीजेआईए ने 20 शेयरों की कीमत में एक 1 बदलाव के रूप में, भले ही एक स्टॉक में 0 8 और दूसरे के द्वारा 5 में बदलाव आ गया है। डो में बदलाव से निवेशकों की कमाई की अपेक्षाओं और बड़ी कंपनियों के जोखिमों में बदलाव शामिल हैं। औसत क्योंकि बड़े-कैप शेयरों के प्रति सामान्य रुख अक्सर छोटे-कैप शेयरों, अंतरराष्ट्रीय शेयरों या टेक्नोलॉजी शेयरों के प्रति रवैया से अलग है, डो को बाज़ार के दूसरे क्षेत्रों में भावनाओं का प्रतिनिधित्व करने के लिए इस्तेमाल नहीं किया जाना चाहिए क्योंकि दूसरी ओर डॉव संयुक्त राज्य अमेरिका में कुछ सबसे प्रसिद्ध कंपनियों से बना है, इस सूचकांक में बड़े झुकाव आम तौर पर पूरे बाजार की आवाजाही के अनुरूप है, हालांकि जरूरी नहीं कि एक ही स्तर पर इनके बारे में अधिक जानकारी के लिए एस इंडेक्स इंडेक्स, देखें डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल औसत। एसपी 500 जब निवेशक कहते हैं कि उनके पोर्टफोलियो ने बाजार को पीटा है, तो वे आम तौर पर एसपी 500 के प्रदर्शन का जिक्र कर रहे हैं मानक मानक 500 सूचकांक एक बड़ा और अधिक विविध सूचकांक है डीजेआईए की तुलना में संयुक्त राज्य अमेरिका में 500 के सबसे बड़े कारोबार वाले शेयरों से बना है, यह अमेरिकी शेयर बाजारों के कुल मूल्य के लगभग 70 का प्रतिनिधित्व करता है सामान्यतया, एसपी 500 इंडेक्स अमेरिका के बाज़ारों में आंदोलन का एक अच्छा संकेत देता है एसपी 500 इंडेक्स बाजार भारित भी पूंजीकरण भारित के रूप में जाना जाता है, क्योंकि सूचकांक में हर शेयर अपने कुल बाजार पूंजीकरण के अनुपात में प्रतिनिधित्व किया है दूसरे शब्दों में, यदि एसपी 500 में सभी 500 कंपनियों के कुल बाजार मूल्य 10 , सूचकांक का मूल्य डीजेआईए के सभी शेयरों में 10 ए 10 के आंदोलन से भी गिरावट आता है, इसके विपरीत, अनिवार्य रूप से सूचकांक में 10 बदलाव का कारण नहीं होगा कई लोग एसपी 500 में इस्तेमाल होने वाले बाजार भार को मानते हैं बाजार के आंदोलन का एक बेहतर उपाय क्योंकि दो पोर्टफोलियो को आसानी से तुलना की जा सकती है जब बदलाव डॉलर की तुलना में प्रतिशत की तुलना में मापा जाता है और अधिक जानने के लिए, बाजार पूंजीकरण को निर्धारित किया गया है और एसपी 500 की गणना कैसे की जाती है। एसपी 500 इंडेक्स विभिन्न क्षेत्रों में कंपनियां शामिल हैं जैसे कि ऊर्जा, औद्योगिक, सूचना प्रौद्योगिकी, स्वास्थ्य देखभाल, वित्तीय और उपभोक्ता स्टेपल। विल्शर 5000 विल्शायर 5000 को कभी-कभी कुल शेयर बाजार सूचकांक या कुल बाजार सूचकांक कहा जाता है क्योंकि इसमें 7,000 से अधिक संयुक्त राज्य अमेरिका में सार्वजनिक रूप से कारोबार किए जाने वाले 10,000-प्लस प्रतिभूतियों संयुक्त राज्य अमेरिका में मुख्यालयों के साथ सभी सार्वजनिक रूप से कारोबार वाली कंपनियों में आसानी से उपलब्ध मूल्य डेटा 1 9 74 में विल्शायर 5000 में शामिल किए गए थे, यह सूचकांक बेहद विविधतापूर्ण है, जिसमें हर उद्योग के शेयर शामिल हैं यद्यपि यह संपूर्ण अमेरिका के बाजार के निकट-सही उपाय है, तो विल्शर 5000 को कम तुलना की तुलना में कम समय में संदर्भित किया जाता है हेन्सिव एसपी 500 जब लोग पूरे बाजार के बारे में बात करते हैं E1। नास्डेक कम्पोजिट इंडेक्स अधिकांश निवेशक जानते हैं कि नास्डैक एक एक्सचेंज है जिस पर टेक्नोलॉजी शेयरों का कारोबार होता है। नास्डेक कम्पोजिट इंडेक्स नास्कडेक पर कारोबार करने वाले सभी शेयरों की मार्केट वैल-हिेटेड इंडेक्स है स्टॉक एक्सचेंज इस सूचकांक में 5000 से अधिक कंपनियां शामिल हैं, जिनमें कुछ ऐसे शामिल हैं जो संयुक्त राज्य में आधारित नहीं हैं हालांकि यह सूचकांक प्रौद्योगिकी शेयरों के अपने बड़े हिस्से के लिए जाना जाता है, नास्डेक कंपोजिट में वित्तीय, औद्योगिक, बीमा और परिवहन उद्योगों के शेयर शामिल हैं दूसरों में नास्डैक कंपोजिट में बड़ी और छोटी कंपनियों शामिल है, लेकिन डॉव और एसपी 500 के विपरीत इसमें छोटे बाजार पूंजीकरण वाले कई सट्टा कंपनियां भी शामिल हैं, इसके परिणामस्वरूप आम तौर पर प्रौद्योगिकी उद्योग के प्रदर्शन के साथ-साथ अधिक सट्टा वाले स्टॉक आगे पढ़ने के लिए, देखें डॉव और नास्डैक के बीच अंतर क्या है। रसेल 20 00 रसेल 2000 रसेल 3000 में 2,000 सबसे छोटे स्टॉक के बाजार मूल्य भारित सूचकांक है, बाजार की कैप के आधार पर 3,000 सबसे बड़े सार्वजनिक रूप से कारोबार वाली कंपनियों का सूचकांक। स्टॉक मार्केट में, रसेल 2000 इंडेक्स 1 99 0 के दशक के दौरान लोकप्रियता हासिल की , जब छोटे-कैप शेयरों में बढ़ोतरी हुई और निवेशकों ने इस क्षेत्र में अधिक धन अर्जित किया, रसेल 2000 बाजार में छोटी कंपनियों के दैनिक प्रदर्शन का सबसे ज्ञात संकेतक है। यह एक ही उद्योग का वर्चस्व नहीं है। यह जानने के लिए क्या अच्छा है अमेरिका और अंतर्राष्ट्रीय बाजार के कई विभिन्न क्षेत्रों में चल रहा है यदि आप केवल एक सूचकांक या बाजार को लेने के बारे में बात करने जा रहे हैं, तो आप एसपी 500 में गलत नहीं जा सकते हैं, जो कि आंदोलनों का एक अच्छा संकेत प्रदान करता है। इंडेक्स मार्केट में आम तौर पर इंडेक्सस देखकर और समय के साथ अपने आंदोलनों का नज़रिया रखते हुए, आप सभी अलग-अलग आकार की कंपनियों और विभिन्न उद्योगों की ओर से निवेशक जनता के सामान्य रुख पर अच्छा संभाल ले सकते हैं। इंडेक्स फंड्स इंडेक्स फंड्स में पी रिवर्स वाले निवेशकों को रिटर्न के साथ जो व्यक्तिगत बाज़ारों से सीधे जुड़ा हुआ है और खर्चों के लिए कम मात्रा में चार्ज करते हुए अपने फायदे के बावजूद, हर कोई यह नहीं जानता कि इंडेक्स फंड क्या हैं और कैसे वे विभिन्न कंपनियों द्वारा प्रदत्त कई अन्य फंडों की तुलना करते हैं। सक्रिय और निष्क्रिय प्रबंधन हम इंडेक्स फंड्स के विवरणों में शामिल होने से पहले पारस्परिक और सक्रिय प्रबंधन की दो अलग-अलग शैलियों को समझना महत्वपूर्ण है। सक्रिय प्रबंधन श्रेणी के तहत सबसे अधिक म्युचुअल फंड फिट हैं सक्रिय प्रबंधन में शेयर की चुनौती और बाजार समय की कला शामिल है इसका मतलब है फंड मैनेजर अपने कौशल को उन टेलीकमर्स लेने की कोशिश में डाल देंगे जो बाजार से बेहतर प्रदर्शन करेंगे क्योंकि सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों को अधिक हाथ से अनुसंधान की आवश्यकता होती है और क्योंकि वे अधिक मात्रा में व्यापार का अनुभव करते हैं, उनका खर्च अधिक होता है। सावधानीपूर्वक प्रबंधित फंड, दूसरी तरफ, बाजार को हरा करने का प्रयास न करें एक निष्क्रिय रणनीति इसके बजाय जोखिम और वापसी का मिलान करती है शेयर बाजार या इसके एक सेगमेंट आप निष्क्रिय प्रबंधन के बारे में सोच सकते हैं कि पैसे प्रबंधन के लिए खरीद-और-पकड़ दृष्टिकोण है। एक इंडेक्स फंड क्या होता है एक इंडेक्स फंड क्रियान्वयन में निष्क्रिय प्रबंधन होता है यह एक म्युचुअल फंड होता है जो प्रदर्शन को नकल करने का प्रयास करता है उदाहरण के लिए, एसपी 500 इंडेक्स को ट्रैक करने वाला एक फंड एसपी 500 के भीतर के शेयरों के समान ही होगा क्योंकि ये फंड मानते हैं कि बाजार का प्रदर्शन पर नज़र रखने से दूसरे के मुकाबले बेहतर प्रदर्शन होगा निधि। वे क्या लाभ प्रदान कर रहे हैं? दो मुख्य कारण हैं कि कोई व्यक्ति किसी इंडेक्स फंड में निवेश करने का चुनाव क्यों करता है पहला कारण एक निवेशक सिद्धांत से संबंधित है जिसे कुशल बाजार हाइफोथे सीस के रूप में जाना जाता है यह सिद्धांत बताता है कि निवेशकों को उपरोक्त लाभ हासिल करना असंभव है। औसत रिटर्न क्योंकि स्टॉक की कीमत को प्रभावित करने वाली सभी प्रासंगिक जानकारी पहले से ही इसके मूल्य के अंदर शामिल हो चुकी हैं, इस प्रकार, इंडेक्स फंड मैनेजर्स और उनके निवेशकों का मानना ​​है कि यदि आप बाजार को नहीं मार सकते हैं, तो आप मी किसी भी इंडेक्स फंड को चुनने का दूसरा कारण कम व्यय अनुपात है, आमतौर पर, इन फंडों की सीमा 0 से 2 0 5 है, जो सक्रिय रूप से प्रबंधित किए जाने वाले 1 3-2 5 से बहुत कम है निधि लेकिन लागत बचत वहां नहीं रोकते हैं इंडेक्स फंडों के पास बिक्री के आरोप हैं जो कई म्यूचुअल फंडों के भार के रूप में नहीं जानते हैं। बैल बाजार में जब रिटर्न उच्च होता है तो इन निवेशकों के लिए निवेशकों के लिए ध्यान देने योग्य नहीं होते हैं, उच्च व्यय अनुपात अधिक विशिष्ट हो जाते हैं क्योंकि वे अल्प आय से सीधे कटौती कर रहे हैं उदाहरण के लिए, यदि म्यूचुअल फंड पर रिटर्न 10 है और एक्सपेंस रेशियो 3 है, तो निवेशक को वास्तविक रिटर्न केवल 7 है। क्या आप आउट हो रहे हैं सक्रिय प्रबंधकों के प्रमुख तर्कों में से एक यह है कि, एक इंडेक्स फंड में निवेश करके, निवेशकों को भी शुरू होने से पहले दे रहे हैं एक सूचकांक निधि हमेशा मार्केट की तरह ही एक वापसी करता है, जिस पर वह ट्रैकिंग कर रही है, सूचकांक निवेशक कणों में सक्षम नहीं हो सकता उदाहरण के लिए, 90 के दशक के उत्तरार्ध में तकनीक बूम के दौरान, जब नई प्रौद्योगिकियां कंपनियां रिकॉर्ड उच्च पर पहुंच गई थी, सूचकांक फंड कुछ सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों की रिकॉर्ड मात्रा से मिलान करने में असमर्थ थे अतिरिक्त पढ़ने के लिए, देखें कैसे अपने निवेश की गणना आपके पोर्टफोलियो में रिटर्न और बेहतर रिटर्न हासिल करना। आम तौर पर परिणाम क्या होते हैं, जब आप लंबे समय से म्यूचुअल फंड के प्रदर्शन को देखते हैं, तो आप सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों की एक प्रवृत्ति देख सकते हैं जो एसपी 500 इंडेक्स को देखकर एक सामान्य आंकड़ा है कि एसपी 500 80 म्यूचुअल फंडों को मात देते हैं, हालांकि यह आंकड़ा कुछ वर्षों में सच है, यह हमेशा मामला नहीं होता। बर्टन मल्कीएल द्वारा प्रदान की गई एक बेहतर तुलना, वह व्यक्ति जिसने अपनी पुस्तक ए रैंडम वॉक डाउन वॉल स्ट्रीट में 1 9 77 के संस्करण में कुशल बाज़ार सिद्धांत को लोकप्रिय बनाया। उनकी पुस्तक एसएपी 500 इंडेक्स फंड में 10,000 निवेश की तुलना में औसत सक्रिय रूप से प्रबंधित म्यूचुअल फंड में समान राशि के साथ शुरू होती है, 1 9 6 9 से 30 जून, 1 99 8 की शुरुआत से सूचकांक I निवेशक लगभग 140,000 तक आगे था, मूल 10,000 रुपये 31 गुना से बढ़कर 311,000 रूपए पर था, जबकि सक्रिय-निधि निवेशक को केवल 171,950 के साथ समाप्त हुआ। इंडेक्स फंड्स बेहतर है यह अल्पावधि में कुछ म्यूचुअल फंडों ने महत्वपूर्ण मात्रा में बाजार को मात दे दिया लेकिन ऐसे हजारों में से अच्छे धन को चुनना जितना मुश्किल होता है उतना ही मुश्किल होता है जितना मुश्किल शेयरों को खुद उठाते हैं आप कुशल बाजारों में विश्वास करते हैं या नहीं, अधिकांश म्युचुअल फंडों की लागत लंबे समय से एक इंडेक्स फंड को मात देना मुश्किल है। इंडेक्स निवेश के बारे में, इंडेक्स इनवेस्टमेंट ट्यूटोरियल थल ई एबीसी स्टॉक इंडेक्स और कैसे स्टॉक मार्केट इंडेक्स बदल गए निवेश को पढ़ें। पीट प्लानर ब्लॉग। वापसी की दर आपको अपने निवेशों पर कमाने की उम्मीद करनी चाहिए। अपने कैरियर में आम तौर पर, मैं indoctrinated था एक बहुत ही शक्तिशाली वाक्यांश के साथ शेयर बाजार में अपने इतिहास के दौरान 12 साल का औसत रहा है यह वाक्यांश मेरे सिर में फंस गया था, और यहां तक ​​कि मेरे कैरियर में मेरे मुंह को बहुत जल्दी शुरू किया लेकिन यह सच है और अगर यह सच है, इसका मतलब यह है कि लोग अपने निवेश पर प्रति वर्ष 12 की कमाई की उम्मीद कर सकते हैं जवाब यह है कि 12 एक हास्यास्पद संख्या है, लेकिन अगर आपके द्वारा निवेश किए गए पैसे पर रिटर्न की 12 उचित दर है, तो मुझे क्या लगता है आपको यह मिलेगा हाल के इतिहास ने पिछले 25 वर्षों में यह साबित कर दिया है कि आपके विचार से बहुत कम है। इस पोस्ट में सभी चार्ट्स और नंबरों को दूर नहीं किया जा सकता है यह समझने के लिए एक बहुत ही आसान अवधारणा है, और यह बहुत महत्वपूर्ण है कि आप इसे समझते हैं यदि आप कुछ ऐसा नहीं समझते हैं जो आप यहां देखते हैं, टिप्पणी अनुभाग में एक टिप्पणी छोड़ें , और मैं आपके प्रश्नों का उत्तर दूंगा। सबसे पहले, मुझे लगता है कि हमें कुछ परिप्रेक्ष्य चाहिए। कुछ चीजें हैं जो आपको अपने अंतिम बिंदु से पहले समझने की ज़रूरत होती हैं किसी भी मायने में। 1 आपको यह जानना होगा कि निवेश वास्तव में मूल्य में क्यों बढ़ जाता है जब आप देखते हैं कि आपका निवेश खाता किसी भी अवधि में ऊपर चला गया है, यह इसलिए है क्योंकि तीन चीजों में से एक हुआ, ये तीन चीज़ें बांड ब्याज या शेयर लाभांश के रूप में निवेश पर आय की गईं हैं, वहाँ एक एहसास हुआ लाभ अर्थ निवेश का बेचा गया वे मूल्य की सराहना करने के बाद, या एक अचेतन लाभ निवेश जो कि आप अभी भी रख रहे हैं मूल्य में चढ़ गए ज्यादातर मामलों में, आपका निवेश खाता बढ़ता है क्योंकि खाता स्टॉक, म्यूचुअल फंड, बॉन्ड, आदि मूल्य में बढ़ोतरी का मतलब यह है कि इन सटीक प्रतिभूतियों की मांग समय सीमा के दौरान बढ़ रही है यदि आपका खाता मूल्य में नीचे चला गया है, यह सबसे अधिक संभावना है क्योंकि व्यक्तिगत प्रतिभूतियों को माना मूल्य के आधार पर मांग में कम माना जाता है वास्तव में, एकमात्र कारण यह है कि आपके निवेश किसी भी चीज़ के लायक हैं क्योंकि किसी और को आप से उन्हें खरीदने के लिए तैयार है .2 आपका लक्ष्य बाजार के साथ तालमेल रखना है इसका मतलब यह है कि आपके दीर्घकालिक निवेश खाते में मानक स्टॉक मार्केट अनुक्रमित प्रदर्शन बीटीडब्ल्यू के संदर्भ में करते हैं, जब लोग बाजार कहते हैं, उनका मतलब आम तौर पर एसपी 500 या डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल औसत एक इंडेक्स शेयरों का चयन होता है जिसका उपयोग समग्र शेयर बाजार के स्वास्थ्य और प्रदर्शन को मापने के लिए किया जाता है उदाहरण के लिए एसपी 500 में 500 अलग-अलग स्टॉक हैं यदि बाजार में मुश्किल 5 साल की अवधि में औसत 4 है, तो आपके निवेश खाते को कम से कम अच्छी तरह से करना चाहिए यदि बाजार में एक भयानक तीन वर्षीय पेरी पर 24 ओडी, तो आपके दीर्घकालिक निवेशों को इस बात के साथ तालमेल रखना चाहिए, यह मानते हुए कि आपके पास कम से कम एक मध्यम जोखिम सहनशीलता है, इसके कई कारण हैं, लेकिन प्राथमिक कारणों में से एक यह है कि आपने अतीत में सुना हो कि आप वास्तव में इंडेक्स में निवेश इसका मतलब है कि आप एक इंडेक्स फंड नामक कुछ खरीद सकते हैं, जो कि वास्तविक सूचकांक के शेयर पोर्टफोलियो को पुनः बनाता है ये फंड आमतौर पर गंदगी सस्ते हैं इसका मतलब है कि कई प्रबंधन शुल्क शामिल नहीं हैं और आप प्रबंधन शुल्क में जितना अधिक भुगतान करते हैं, उतना कम आपके निवेश की बदौलत आप रख सकते हैं क्या आप देख रहे हैं कि मैं इस बारे में कहाँ जा रहा हूं यदि आपका निवेश खाता इंडेक्स के साथ तालमेल नहीं रख सकता है और सूचकांक में कम प्रबंधन शुल्क है, तो आपको इंडेक्स फंड का मालिक होना चाहिए यदि आप काम पर विचार कर रहे हैं अपने पैसे का प्रबंधन करने के लिए एक पेशेवर, या यहां तक ​​कि अगर आप सिर्फ एक मानक म्यूचुअल फंड पर विचार कर रहे हैं, तो सुनिश्चित करें कि बाजार को हरा करने का एक दीर्घकालिक इतिहास है, शुद्ध फीस इस सब में प्रमुख को हरा देना है अनावश्यक जोखिमों या फीस को लेकर बिना बाजार। अर्थव्यवस्था और वित्तीय दुनिया बदल गई है। हम आधुनिक अर्थव्यवस्था में जी रहे हैं हमारी ऐतिहासिक अर्थव्यवस्था लगभग अज्ञात है, आज दुनिया में प्रौद्योगिकी ने दक्षता लाई है, और दक्षता ने हमारी पुरानी अर्थव्यवस्था को उसमें बदल दिया है आज हमारा वित्तीय बाजार पूरी तरह से पहचाना नहीं जा सकता लगभग सभी निवेश लेनदेन नैनोसेकंड में सुपर कंप्यूटर द्वारा किया जाता है सट्टेबाजों और दिन-व्यापारियों ने बाजारों में बाढ़ और शेयरों के दाग वाले स्टॉक वैल्यूएशन सेब लगभग 500 बिलियन कंपनी है जो 1 9 30 के 500 अरब के बराबर था, एप्पल 1 9 30 में एप्पल और उसके मूल्यांकन का मतलब हमारे आधुनिक नहीं है, यह जरूरी नहीं कि बेहतर अर्थव्यवस्था है। इसका मतलब यह है कि हमें अपने निवेश के फैसले को चलाने के लिए ऐतिहासिक डेटा पर भरोसा नहीं करना चाहिए उद्योग लाइन जिसे आप अक्सर सुनाते हैं पिछले प्रदर्शन भविष्य के प्रदर्शन का संकेत नहीं है वह सच है और अगर यह सच है, तो पिछले 1 9 30 से प्रदर्शन के रूप में यकीन है कि वह 80 साल बाद आपको अपने निवेश निर्णयों को प्रभावित नहीं करना चाहिए। नीचे कुछ आंकड़ों पर गौर करें नीचे आप 1 9 26 से 2014 तक सपा 500 के पूरे ऐतिहासिक रिटर्न देखेंगे आप क्या देखेंगे कि सपा 500 की ऐतिहासिक औसत 12 साल बाद 1 9 2 9 निम्नलिखित चार्ट शिष्टाचार हैं, वैसे, ये हास्यास्पद रूप से भयानक चार्ट हैं जो मैं चाहता हूं कि मैंने उन्हें एक साथ रखा था। चार्ट कितने कुछ दिखाते हैं, लेकिन सबसे महत्वपूर्ण बातों में से आप देखेंगे कि 2014 के माध्यम से एसपी 500 10 12 की एक औसत वार्षिक रिटर्न और 20 साल की औसत 9 85 है कि महान है लेकिन मुझे नहीं लगता है कि यह यथार्थवादी और दीर्घकालिक नियोजन के अनुमानों के लिए उपयोगी है 2011 में, 20 साल का औसत, प्रति वर्ष 7 81 वापस आया दूसरे शब्दों में , पिछले तीन सालों में 2 साल से अधिक 20 साल की औसत वृद्धि हुई है क्योंकि हम इतिहास में सबसे बड़े बुल बाजारों में से एक हैं। ये वास्तविक संख्या हैं, जो कुछ भी आप पसंद करते हैं, मैं जो चुनता हूं, मैं उठाऊंगा और 8 चाहे मैं अपना खुद का पो पेश कर रहा हूं rtfolio मूल्य या किसी और के, मैं उपयोग करने वाला हूँ 8. वास्तव में, यदि आप सुरक्षित रहना चाहते हैं, तो आपको आगे बढ़ना चाहिए और परिसर पर कार्य करना चाहिए कि एसपी 500 औसत 8 आपके सभी दीर्घकालिक नियोजन निर्णयों के आधार पर होना चाहिए यह, और अधिक कुछ नहीं दुर्भाग्य से, कई निवेश, बीमा और सेवानिवृत्ति के अनुमान जो कि उत्पाद और अवधारणाओं को बेचने के लिए उपयोग किए जाते हैं, 8 से अधिक कई औसत पर आधारित होते हैं यह एक शर्म की बात है, खासकर जब उपभोक्ता को वास्तविक औसत की वास्तविकता नहीं मिलती है। मैं इस हफ्ते कुछ समय के लिए कुछ उद्योग सहयोगियों से इस मुद्दे पर अपने विचार पूछने लगा था। कुछ अभी भी 12 दिखाते हैं, कुछ शो 10, और उनमें से एक बहुत कुछ 8 की रेंज में दिखाया जाता है। अगर कोई 12 बार वापसी पर निर्भर करता है सेवानिवृत्ति या अपने बच्चे के कॉलेज के लिए भुगतान करते हैं और वह रिटर्न वास्तव में अमल में नहीं आता है, वे बहुत सीमित और बदसूरत विकल्पों के साथ दुनिया की चोट में हैं 7 वापसी की दर ग्रहण करने से मुझे एक ग्राहक को अपनी बचत दर पर नियंत्रण करने की सुविधा मिल सकती है, एक शुल्क केवल पंख चेहरे का सलाहकार। वह आदमी सही है इस संपूर्ण समीकरण की कुंजी आपके रिटर्न अनुमान के साथ रूढ़िवादी हो रही है, और इसके बदले आप वास्तव में क्या नियंत्रित कर सकते हैं, बचत दर तो संक्षेप में, मेरी राय यह है कि आप भाग्यशाली होंगे आस पास एक दीर्घकालिक आधार पर 7-8 रिटर्न की दर आपको उस समय की अवधि होगी, जिसमें आपको 20 रिटर्न की वापसी मिलती है ये बहुत ही अच्छे समय हैं, लेकिन ऐसे समय भी होंगे, जिसमें आपको -15 दर का रिटर्न मिल रहा है 5- 1995-1999 के एसपी 500 के लिए वर्ष औसत 28 56 था जो सिर्फ हास्यास्पद है, ईमानदारी से लोग सिर्फ पांच सालों में अपने पैसे का ट्रिपल करते हैं लेकिन यह वह जगह है जहां बाज़ार एक चंचल जानवर हो सकता है जो 1 99 5 से शुरुआती निवेश की तुलना में तीन गुणा घटा, 9 , -11, और -22 निम्नलिखित तीन वर्षों में 2000, 2001, 2002 10,000 35,111 में बदल गया 31, और फिर 21,904 तक कम हो गया 12 सिडेनोट यह दिन के कारोबार का आगमन भी था। यदि आप कभी भी रिटायर करना चाहते हैं या कॉलेज को निधि देना चाहते हैं अपने बच्चों को, तो आपको अपने निवेश की आवश्यकता होगी कुछ में पैसा क्या ऐसा कुछ शेयर बाजार में होना चाहिए, जरूरी नहीं, लेकिन अगर आप शेयर बाजार का इस्तेमाल करते हैं, तो उचित उम्मीदों के साथ सावधानी से आगे बढ़ें। 31 दिसंबर 2014 के बाद अपडेट किया गया। पोस्ट नेविगेशन। जेफ का मतलब यही है। लेखक, पीटर डुन ने अंकगणित औसत ले लिया है, अर्थात् उन्होंने 10 प्रतिशत के सभी को जोड़ा और दस से विभाजित किया, स्पष्ट कारणों से, यह रिटर्न कैसे औसत है एक बहुत ही सरल, सरल उदाहरण में, अगर आपने अगले साल -100 और अगले वर्ष 124 अर्जित किए हैं तो पीटर के गणित ने आपको अर्जित किया होगा। औसत ब्याज, लेकिन स्पष्ट रूप से आपके पास शून्य पैसे हैं क्योंकि आपने साल भर में इसे खो दिया था, जो 12 की एक प्रभावी ब्याज दर नहीं है। यदि हम सही ढंग से इन नंबरों का औसत, ज्यामितीय माध्य का उपयोग करते हैं, तो हम निम्नलिखित प्रथम मी कर सकते हैं जो ब्याज दर हासिल करने के लिए उपयोग किए जाने वाले गुणात्मक कारक की गणना करेंगे, उदाहरण के लिए यदि आप कमाते हैं 10 का कारक 1 10 1 1 होगा। फिर उन सभी को एक साथ गुणा करें और दसवां जड़ लें। जिनमें से दसवां जड़ 1 112238 है, जो 11 2238.11 2238 की औसत रिटर्न से मेल खाती है 12.TLDR के बराबर नहीं लेखक ने सही ढंग से नहीं किया प्रभावी वार्षिक वापसी की गणना I अधिकतर क्रूर होने का मतलब नहीं है, लेकिन यह व्यक्ति जो वित्तीय सलाहकार बनने का प्रावधान है, वह यह नहीं समझता कि वापसी के कामों की दर जो पूर्व-कलन में पढ़ायी जाती है, जो कि किसी भी तरह के अर्थशास्त्र या वित्त डिग्री के लिए पूर्व शर्त है I किसी ऐसे व्यक्ति से सलाह लेने पर गंभीरता से पुनर्विचार किया जाता है जो ऐसी प्राथमिक गलती कर लेगा सेवानिवृत्ति की योजना बहुत महत्वपूर्ण है, सीएफपी की मदद करना या कम से कम एक बेहतर ब्लॉग। बेहतर होगा कि आप 30 साल के लिए पैसे को छू सकें। मैं जानता हूं कि मुझे नहीं पता है कि अर्थव्यवस्था को आकार के रूप में अच्छा माना गया है क्योंकि सरकार का कहना है कि मैं इंतजार कर रहा हूं कि बैंकरों को इसे फिर से दुर्घटना में लाने के लिए वे संगीत की कुर्सियाँ खेल रहे हैं और जब बहुत से लोग रिटायर होने के लिए तैयार हैं, प्लग। लॉरेंस मिलिंको कहते हैं। मैंने खर्च किया है जो व्यापार के लिए सीखने के जीवनकाल की तरह महसूस करता है, मैं प्रति सप्ताह 10-20 रुपये का ROI प्राप्त कर रहा हूं, मैं विश्व व्यापार ट्रेडिंग में किसी के खिलाफ अपने व्यापार का मेल खाता हूँ। कइल ग्रंडर कहते हैं। 20 प्रति सप्ताह बस एक आधार के रूप में 10 का इस्तेमाल करते हुए, जो कि पहले वर्ष के भीतर 142 सालाना के बारे में गणना करता है और निश्चित तौर पर अपने लाभों को फिर से संगठित कर रहा है और अगर मैं कुछ समय के लिए आपकी सफलता को जारी रखता हूं तो इससे अधिक प्रभावशाली हो जाता है यदि मैंने आपको 1000 दिया तो आप यह समय के साथ और 2018 के अंत तक मुझे वापस संयुक्त राज्य अमेरिका का सकल घरेलू उत्पाद दिया गया है क्या मैंने कुछ याद किया